4 godzin temu
Sprytni traderzy na Polymarket zabezpieczają zyski bez ryzyka, wykorzystując błędnie wycenione kursy i błyskawiczne transakcje. To wszystko podczas, gdy większość użytkowników ma trudności z nadążeniem. Strategie arbitrażu, od przechwytywania niemal pewnych wyników po wykorzystywanie nierównowagi rynkowej, cicho generują miliony zysków w tle.
Zdecentralizowane rynki predykcyjne przyciągają teraz detaliczne i profesjonalne pieniądze, intensyfikując wyścig o ukryte zyski. Zautomatyzowane boty, dobrze finansowani traderzy i nowe zachęty do zysków kształtują konkurencyjną arenę, gdzie szybkość i wgląd są najważniejsze dla sukcesu.
Arbitraż na Polymarket, czyli jak działają sprytni traderzy
Niewiele platform wzbudziło tyle zainteresowania lub potencjału zysku, co Polymarket na zdecentralizowanych rynkach predykcyjnych.
Polymarket cicho stał się polem bitwy dla nowej generacji kryptowalutowych graczy arbitrażowych, którzy wykorzystują mikro-niespójności w ludzkich nastrojach i czasie rynkowym.
Niedawne badania Uniwersytetu Cornell opisały to jako silnik arbitrażu, a nie kasyno. Ceny zależnych wyników na Polymarket czasami sumują się do mniej niż 1 USD, tworząc gwarantowaną okazję do zysku. Tu w grę wchodzą sprytni traderzy.
Jeśli wydarzenie oferuje cztery możliwe wyniki, na przykład „obniżka stóp procentowych”, „bez zmian”, „podwyżka stóp” i „inne”, a ich łączna cena wynosi 0,995 USD, traderzy mogą kupić jedną akcję każdego i zarobić 0,005 USD, gdy jeden z nich się rozstrzygnie. To 0,5% zwrotu bez ryzyka. Choć jest to niewielkie, staje się znaczące na dużą skalę. Weteran Polymarket znany jako Fish w wywiadzie dla BlockBeats powiedział:
„’Nie lekceważ tych 0,5%’. jeżeli zainwestujesz 10 000 USD i wykonasz dziesiątki takich transakcji dziennie, roczny zwrot może być zdumiewający.”
Jednak te ulotne niespójności, często trwające sekundy, są teraz w dużej mierze zdominowane przez boty działające na węzłach Polygon.
Te zautomatyzowane systemy monitorują tysiące rynków, natychmiast wykonując transakcje, gdy tylko ceny wyjdą z równowagi. To, co początkowo wyglądało na czysty cykl arbitrażu, rozwinęło się w wyścig zbrojeń o wysokiej częstotliwości. W nim sprytny trader wykorzystuje opóźnienia, umiejętności kodowania i szybkość wykonania na łańcuchu
Endgame Sweep: Sprytni traderzy w inne strategii
Inną ulubioną strategią doświadczonych graczy jest „Endgame Sweep”. Polega ona na kupowaniu wyników, które wzrosły do niemal pewności, zwykle wycenianych między 0,95 a 0,99 USD, i czekaniu na ostateczne rozstrzygnięcie rynku. Fish powiedział:
„Logika jest prosta: czas w zamian za pewność. Kiedy inwestorzy detaliczni spieszą się, aby wypłacić przy 0,997 USD, zostawiają kilka punktów bazowych dla wielorybów do zebrania.”
Jednak choćby ta pozornie bezpieczna gra niesie ze sobą ryzyko „czarnego łabędzia”. Wydarzenia, które wydają się rozstrzygnięte, mogą nagle się odwrócić, błędna decyzja sportowa, ostatnia chwila wyzwania prawnego lub skandal przewracający prognozę polityczną.
Wieloryby mogą również manipulować nastrojami. Zrzucają wtedy duże zlecenia lub zasiewają dezinformację w sekcji komentarzy Polymarket, gdzie traderzy często publikują długie, emocjonalne analizy.
Arbitraż jako tworzenie rynku
Ostatecznie te pętle zysków nie są tylko pasożytnicze. Pełnią funkcję podobną do tworzenia rynku. Arbitrażyści równoważą kursy, zacieśniają spready i poprawiają płynność. Fish, szacując, iż dostawcy płynności zarobili ponad 20 mln USD w ciągu ostatniego roku, zauważył:
„Z tej perspektywy, Polymarket można uznać za bardzo przyjazny dla twórców rynku.”
Polymarket przez cały czas się rozwija, oferując program z 4% zyskiem dla rynku wyborów w USA w 2028 roku i spekulacje na temat przyszłego IPO lub airdropu tokenów, gra staje się coraz większa. Każdy nowy rynek przynosi więcej płynności, więcej niespójności i więcej przestrzeni do arbitrażu.
Jednak pole gry jest mocno nachylone. Dane z BlockBeats pokazują, iż tylko 0,51% użytkowników ma zyski powyżej 1000 USD, a tylko 1,74% handluje wolumenem ponad 50 000 USD.
Wolumen handlu użytkowników Polymarket i zrealizowane zyski. Źródło: DidiTrading na XWiększość traderów traci pieniądze, podczas gdy sprytni traderzy skryptują, monitorują i konsekwentnie zgarniają ciche, stałe zyski. Jeremy Whittaker na Medium napisał:
„Arbitraż na Polymarket to nie hazard, to inżynieria. Nie obstawiasz wyników. Obstawiasz samą niespójność.”
Aby zapoznać się z najnowszą analizą rynku kryptowalut od BeInCrypto, kliknij tutaj.
BeInCrypto Polska - Cicha gorączka złota Polymarket: Jak sprytni traderzy zarabiają bez ryzyka?
