Dane z minionego miesiąca
Zmiany aktywów uporządkowane kwotowo w funduszach otwartych
na podstawie danych IZFiA.
Poprzedni miesiąc TUTAJ
Największe wzrosty:
1. PKO Obligacji Skarbowych Krótkoterminowy 894.96 MLN PLN 5.03%
2. PZU Obligacji Krótkoterminowych 256.24 MLN PLN 6.6%
3. PKO Technologii i Innowacji Globalny 210.96 MLN PLN 7.83%
4. Millennium Obligacji Klasyczny 206.5 MLN PLN 4.12%
5. QUERCUS Obligacji Skarbowych 190.35 MLN PLN 41.35%
6. PZU SEJF+ 153.68 MLN PLN 6.58%
7. mFundusz Konserwatywny 149.82 MLN PLN 7.08%
8. Goldman Sachs Obligacji 148.03 MLN PLN 2.18%
9. Skarbiec Spółek Wzrostowych 144.23 MLN PLN 16.21%
10. Santander Prestiż Obligacji Skarbowych 128.21 MLN PLN 11.39%
Duże przyrosty funduszy obligacyjnych różnego typu, w PKO szczególnie w tych na krótki termin. Ale na liście jest też dwa fundusze akcji zagranicznych, technologie i growth to segmenty które warto sprawdzić dalej.
Największe spadki:
1. BNP Paribas Obligacji Korporacyjnych -98.46 MLN PLN -5.17%
2. Santander Prestiż Alfa -55.9 MLN PLN -3.99%
3. QUERCUS Agresywny -52.74 MLN PLN -7.93%
4. GAMMA -35.2 MLN PLN -7.24%
5. Superfund Spokojna Inwestycja Plus -27.86 MLN PLN -14.33%
6. ALIOR Odpowiedzialny -26.14 MLN PLN -6.38%
7. Franklin Elastycznego Dochodu -16.71 MLN PLN -18.5%
8. PKO Medycyny i Demografii Globalny -10.48 MLN PLN -2.6%
9. Superfund Obligacyjny -10.23 MLN PLN -9.23%
10. Allianz SFIO Trezor -9.91 MLN PLN -1.83%
Spadki w większości subfunduszy nie są duże. Dla długu wynikają ze słabszych wyników (Ghelamco?), względnie realizacji zysków.
Aktualności
W czerwcu odbędzie się połączenie subfunduszy: Skarbiec Obligacja 2 (przejmowany) i Skarbiec Obligacja.
inPZU SFIO zmieni się w inPZU FIO, co oznacza stosowanie się do bardziej rygorystycznych zasad. Ponadto inPZU dokona bardzo dziwnej transformacji: inPZU Akcje Sektora Biotechnologii na inPZU Złoto oraz inPZU Akcje Sektora Zrównoważonej Gospodarki Wodnej na inPZU Bitcoin. Ten ostatni przyjmie politykę, w której co najmniej 80% aktywów będą stanowić notowane na giełdach instrumenty finansowe ETC i ETP, których aktywem bazowym jest kryptowaluta bitcoin. Ostatni raz tak niezwykłe przekształcenie widziałem w filmach o wilkołakach.
Millennium Obligacji Globalnych zmieni swoją nazwę na Millennium Obligacji Uniwersalny oraz politykę, pozostawi jednak swój zagraniczny charakter.
Superfund Silver zmienia nazwę na Superfund LEV Silver, zaś Superfund FutureGold na Superfund LEV Gold i jak łatwo domyśleć się, będą głównie inwestować w instrumenty pochodne na metale.
Goldman Sachs Multi Factor zostanie przejęty przez Goldman Sachs Total Return we wrześniu tego roku. Oba subfundusze są z parasola SFIO.
Notowania niżej z dnia 2025-06-11.
Fundusze niskiego ryzyka zagranicznych aktywów
Wzloty w terminie 3M:
BNP Paribas Globalny Obligacji Zamiennych 5.62%
Allianz PIMCO Emerging Local Bond 5.33%
Goldman Sachs Obligacji Rynków Wschodzących (Waluta Lokalna) 5.02%
PZU Dłużny Rynków Wschodzących 3.6%
inPZU Zielone Obligacje O 3.41%
Fundusze długu rynków schodzących idą w górę od początku roku - z przerwą na kwietniowy wybryk Trumpa. W ostatnich miesiącach nie mniej atrakcyjne co krajowe obligacje skarbowe.
Upadki w terminie 3M:
Pekao Obligacji Dolarowych Plus -2.34%
Pekao Obligacji Rządu Amerykańskiego -2.33%
PKO Papierów Dłużnych USD -2.28%
UNIQA Amerykańskich Obligacji Uniwersalny -1.26%
C-QUADRAT ARTS Total Return Bond -0.18%
Straty odnotowały za to obligacje walutowe.
Fundusze niskiego ryzyka polskich aktywów
Tym razem skupię się na ostatnim miesiącu zmian w długu krajowym. Na nim marsz w górę za spadkiem stóp procentowych funduszy obligacji skarbowych zatrzymał się. Odżyły za to fundusze uniwersalne i korporacyjne.
Wzloty w terminie 1M:
Generali Obligacji Uniwersalny Plus 1.15%
Pocztowy Obligacji Uniwersalny 1.13%
Santander Prestiż Obligacji Korporacyjnych 1.08%
Generali Korona Obligacji Uniwersalny 1.06%
Rockbridge Obligacji Korporacyjnych 1.04%
Upadki w terminie 1M:
PZU Papierów Dłużnych POLONEZ -0.87%
Allianz Polskich Obligacji Skarbowych -0.87%
Eques Obligacji Uniwersalny -0.79%
Allianz Obligacji Dynamiczny -0.68%
Investor Obligacji Uniwersalny -0.66%
Pozostałe fundusze 3M
Wzloty w terminie 3M:
Skarbiec Spółek Wzrostowych 33.69%
Superfund Akcji Blockchain 33.47%
Esaliens Złota i Metali Szlachetnych 30.93%
Skarbiec Nowej Generacji 26.55%
inPZU Akcje Rynku Złota O 24.45%
Upadki w terminie 3M:
Investor Turcja -14.68%
QUERCUS short -8.58%
inPZU Akcje Sektora Biotechnologii O -6.42%
C-QUADRAT ARTS Total Return Flexible -4.26%
PKO Medycyny i Demografii Globalny -4.02%
Pozostałe fundusze 1M
Wzloty w terminie 1M:
Superfund Akcji Blockchain 19.14%
QUERCUS Tech lev 17.84%
Skarbiec Spółek Wzrostowych 17.11%
Skarbiec Nowej Generacji 15.49%
Ipopema Globalnych Megatrendów 13.24%
Rockbridge Growth Leaders 12.7%
Wzrosty w funduszach growth są zauważalne i to one odpowiadają za wzrost aktywów.
Upadki w terminie 1M:
Skarbiec Małych i Średnich Spółek -5.23%
Skarbiec Akcji Polskich -4.84%
Skarbiec Akcji Polskich 2 FIO -4.84%
QUERCUS Agresywny -4.64%
BPS Akcji Polskich -4.62%
Tymczasem ostatni miesiąc to korekta i zatrzymanie na polskich akcjach.
Treści zawarte na tym blogu nie stanowią rekomendacji w rozumieniu przepisów Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych lub ich emitentów (Dz. U. z 2005 r. Nr 206, poz. 1715). Zgodnie z powyższym autor nie ponosi jakiejkolwiek odpowiedzialności za decyzje inwestycyjne podejmowane na podstawie treści zawartych w biuletynie. Autor blogu nie świadczy doradztwa w związku z opisywanymi transakcjami ani nie udziela porad inwestycyjnych lub rekomendacji zawarcia transakcji, co oznacza, iż udzielone informacje nie mają charakteru porady inwestycyjnej lub rekomendacji. Ostateczna decyzja zawarcia transakcji należy wyłącznie do Czytelnika. Autor nie występuje w roli pośrednika ani przedstawiciela. Przed zawarciem jakiejkolwiek z opisywanych na łamach bloga transakcji, każdy Czytelnik powinien, nie opierając się na informacjach publikowanych na łamach bloga, określić jej ryzyko, potencjalne korzyści oraz straty z nią związane, jak również charakterystykę, konsekwencje prawne, podatkowe i księgowe transakcji oraz konsekwencje zmieniających się czynników rynkowych.
