Odwilż wobec centrów danych AI jest wykorzystywana politycznie: czy wybory środka kadencji przechylą szalę?

Największym krótkoterminowym ryzykiem handlu AI może być polityka, a nie wyniki finansowe. Ankur Crawford z Alger ostrzega, iż sprzeciw wobec centrów danych może stać się ważnym tematem podczas wyborów środka kadencji.

Crawford, wiceprezes wykonawcza i zarządzająca portfelem w Alger, przedstawiła swoje uwagi w programie “Closing Bell” w CNBC.

Centra danych jako punkt zapalny podczas wyborów środka kadencji

Crawford stwierdziła, iż walka o centra danych może stać się, jak nazwała, „momentem zabicia AI”. Mówiła zaledwie kilka godzin przed publikacją wyników Nvidia (NVDA) za drugi kwartał, które wywołały odwrócenie notowań akcji o 4%.

Centra danych, czyli ogromne obiekty napędzające obliczenia AI, stały się nietypowym celem dla obu stron sceny politycznej. Reklamy w Teksasie, Ohio, Michigan i Pensylwanii obarczają winą obie partie za rosnące rachunki za prąd wywołane ich budową.

Crawford argumentowała, iż większość zarzutów nie ma potwierdzenia w faktach. Określiła skargi na wodę i hałas jako „FUD”, czyli strach, niepewność i wątpliwości. Przyznała, iż obciążenie sieci energetycznej jest realne, ale pojawi się dopiero pod koniec tej dekady.

To rozróżnienie ma niewielkie znaczenie dla wyborców. Badania cytowane przez Brookings pokazują, iż obawy o ceny prądu, zużycie wody i miejsca pracy dotyczą wszystkich partii. Newsweek podaje, iż we wszystkich sześciu stanach z najważniejszymi wyścigami do Senatu, według Cook Political Report, debata o centrach danych odgrywa rolę.

Gubernator Teksasu Greg Abbott pokazuje tę zmianę. Kiedyś uznawał inwestycję Google wartą 40 mld USD za dowód przewagi stanu w AI. Latem wprowadził jednak nowe standardy dotyczące wody i energii oraz zarządził audyty pozwoleń na centra danych przez spółki energetyczne.

Wzrost Nvidia przez cały czas zależy od 2029 roku

Crawford bezpośrednio powiązała to zagrożenie polityczne z rynkami. Stwierdziła, iż mniej liczą się same liczby Nvidia, a bardziej wieloletnie prognozy marż i popytu na moc obliczeniową do 2029 roku. Sprzeciw wobec budowy nowych centrów danych zagraża założeniom tego wzrostu.

Nadal pozostaje nastawiona optymistycznie. Crawford zwróciła uwagę, iż nieoficjalne prognozy zysków Nvidia na 2028 rok oznaczają niskie dwucyfrowe wskaźniki C/Z. Nazwała akcje „ściśniętą spiralką” wobec tempa rozwoju spółki.

Wskazała, iż większą niewiadomą jest to, czy sceptycyzm zniknie, jeżeli zwykli wyborcy odczują realne korzyści z mocy obliczeniowej. Przywołała przełom w personalizowanym leczeniu raka wspieranym przez AI jako przykład widocznej zalety, która może zmienić opinię publiczną.

Otwarte pozostaje pytanie, czy ta zmiana nastąpi przed, czy po listopadzie. To kwestia, która wisi nad całym rynkiem AI.

BeInCrypto Polska - Odwilż wobec centrów danych AI jest wykorzystywana politycznie: czy wybory środka kadencji przechylą szalę?